تفاوت معاملات خرد و معاملات بلوکی در چیست؟
آشنایی با انواع معاملات بازار اوراق بهادار:
معاملات در بازاز اوراق بهادار به ۳ گروه تقسیم می شوند:
۱-معاملات خرد
۲- معاملات عمده
۳-معاملات بلوک
در هر گروه از این معاملات، شرایطی وجود دارد؛ و ما بر آن هستیم که شما را با این سه نوع معاملات بیشتر آشنا کنیم.
معاملات خرد:
معاملات عمده: معاملات عمده باید دارای یکی از شرایط زیر باشد:
الف ) تعداد سهام مورد معامله، درصد معینی از کل سهام آن شرکت بیشتر باشد.
ب ) حجم معاملات آن، طی یک دوره معین از کل حجم معاملات بازار بیشتر باشد.
در این معاملات دامنه نوسان قیمت و محدودیت حجمی اعمال نمی شود؛ معاملات عمده به دو نوع معاملات عمده ارزش معاملات خرد چیست؟ ی عادی ومعاملات شرایطی تقسیم می شود.
در نوع معاملات عمده عادی، نقل وانتقال ثمن وسهام در مدت ۳ روز کاری انجام می شود؛ اما در معاملات عمده شرایطی، پرداخت قسمتی از وجه، خارج از سازوکار بورس یا فرابورس به صورت مدت دار انجام می شود.
میزان معاملات عمده در بورس:
شرکتهای مختلف، برای این نوع معاملات در بورس دارای محدودیت هایی هستندکه می توان یکی از آنها را وابسته به ارزش سهام پایه شرکت دانست. برای شرکتهایی که ارزش سهام پایه آنها بیشتر از سه میلیارد ریال است، ارزش معاملات خرد چیست؟ حداقل یک درصد سهام پایه ی آنها باید معامله شود؛ و برای شرکتهایی که ارزش سهام پایه آنها سه میلیلرد ریال و یا کمتر است حداقل پنج درصد سهام پایه ی آنها باید معامله شود.
میزان معاملات عمده در فرا بورس:
در فرابورس هم برای معاملات عمده شرکتها محدودیت هایی وجود دارد:
۱-برای شرکتهایی که سرمایه پایه ی آنها بیش از یک میلیارد ریال است، بزرگتر یا مساوی یک درصد سرمایه ی پایه است؛ ودر شرکتهایی که سرمایه ی پایه ی آنها کمتریا مساوی یک میلیا رد ریال است بزرگتر یا مساوی پنچ درصد از سرمایه ی پایه است.
درصورتی که تمایل دارید تا از خدمات ۲۵ درصد تخفیف کارمزد در بورس، مشاوره خرید … بهره مند شوید میتوانید از طریق لینک زیر اقدام به ثبت نام نمایید.
معاملات بلوکی:
سفارشی که برای فروش یا خرید بخش بزرگی از یک نوع اوراق بهادار، مانند سهام یک شرکت ثبت می گردد، معامله ی بلوکی نامیده می شود؛ در معاملات بلوکی، قواعد مربوط به محدودیّت حجمی و محدودیّت قیمتی رعایت نمی شود.
در ایران بازار مجزایی برای انجام معاملات بلوکی ایجاد شده که به آن بازار بلوک گفته می شود؛ عموماٌ سرمایه گذاران می توانند سهام و حق تقّدم قابل معامله ی بورسی را در شرایطی که حجم آن حداقل ۵۰ برابر محدودیّت حجم سفارش در بازار عادی و یا ارزش معامله ای آن معادل ۲۰ میلیارد باشد را در این بازار معامله کنند؛ البتّه به شرطی که این پیشنهاد مشمول نصاب های معامله ی عمده نباشد.
ساعت شروع و پایان و طول هر جلسه ی معاملاتی در بازار بلوک مانند بازار عادی است و به طور معمول، سرمایه گذاران حقوقی وارد این معاملات می شوند؛ معاملات بلوکی با عنوان سفارش های بلوکی هم شناخته می شوند.
معاملات بلوکی شامل تعداد زیادی از سهام یا اوراق مشارکت است که با یک قیمت تعیین شده بین خریدار و فروشنده ( خارج از بورس یا فرابورس ) برای کاهش تاٌثیر چنین معامله ی بزرگی بر قیمت جاری سهم در بازار انجام می شود.
چگونه معاملات بلوکی را مشاهده کنیم:
برای مشاهده ی معاملات بلوکی، باید به سایت مدیریّت فناوری بورس مراجعه کنیم؛ در دیده بان این سایت، نمادهایی که کنارشان عدد ۲ زده شده، یعنی معامله بلوکی روی آنها صورت گرفته است.
آیا معاملات بلوکی تاٌثیری در قیمت سهم دارد؟
احتمالاٌ شنیده اید زمانی که شاخص کل روزانه منفی باشد، در برخی نمادهای بازار ممکن است معامله ی بلوکی انجام شود، این معاملات به منظور مثبت کردن شاخص کل و یا کم کردن اثر منفی شاخص کل، انجام می شود و اصطلاحاٌ می گویند در نماد مورد نظر، معاملات بلوکی انجام شده است.
در سال ۱۳۹۴ معاملات بلوکی بانکهای ملّت ، تجارت و صادرات انجام شد؛ معامله ی بلوکی در این سه نماد، باعث افزایش تقاضا برای خرید سهام در گروه بانکی شد و معاملات پرحجمی در این گروه انجام شد.
بنابراین معاملات بلوکی می تواند دارای ابعاد مثبتی برای بازار سرمایه باشد.
حجم معاملات سهام در بورس چیست؟
در بازار سرمایه، روزانه معاملاتی بین سرمایه گذاران انجام می شود که این معاملات حجم را شکل می دهد؛ در واقع حجم معاملات در سهم، تعداد سهام یا اوراق خریدوفروش شده در یک بازه زمانی خاص است.
صعود شاخص در روز سقوط ارزش معاملات خرد
به گزارش الفباخبر ، بورس امروز پس ارزش معاملات خرد چیست؟ از مدت‌ها سبز پوش شد. شاخص کل در جریان معاملات امروز با افزایش ۰.۴۴ درصدی معادل ۶٬۵۱۷ واحد همراه شد و تا ارتفاع یک میلیون و ۴۹۰ هزار واحدی بالا رفت.
بیشتر بخوانید:
بازدهی شاخص کل منفی است | بورس سبز شد
فیلتر خریدهای قابل توجه ۲۲ تیر ۱۴۰۱ بورس تهران
افزایش فساد با واگذاری بورس کالا به وزارت‌صمت
یک ساعت طوفانی بورس
نگاهی به روند شاخص کل در معاملات امروز نشان می‌دهد که شاخص کل در همان یک ساعت ابتدایی با افزایش حدود ۶٬۵۰۰ واحدی همراه شد و عملاً در ادامه معاملات تغییر نکرد. این موضوع ناشی از افزایش عرضه در گروه فلزات اساسی بود؛ به گونه‌ای که فملی با ۶۱۸، میدکو با ۵۰۵ و فولاد با ۴۵۳ واحد بیشترین تاثیر منفی را بر بازار داشتند.
در نقطه مقابل این گروه محصولات شیمیایی بود که به صعود شاخص کمک کرد. شپنا با ۱۳۲۲، شبندر با ۱۲۴۶، شتران با ۸۷۶ و شبریز با ۷۰۳ واحد بیشترین تاثیر مثبت را بر بازار داشتند.
شاخص هم‌وزن هم با افزایش ۱٬۵۳۸ واحدی همراه شد و تا سطح ۴۰۷ هزار واحدی افزایش پیدا کرد.
شاخص فرابورس نیز رشد ۱۱۱ واحدی را تجربه کرد؛ آریا با ۵۳، فغدیر با ۲۱ و شاوان با ۱۷ واحد بیشترین تاثیر را در صعود شاخص فرابورس داشتند.
سقوط آزاد ارزش معاملات خرد
هر چند امروز پس از مدت‌ها شاهد رشد شاخص کل بودیم اما بازهم ارزش معاملات خرد سقوط کرد. امروز مجموع ارزش معاملات خرد به حدود دو هزار و ۴۰۰ میلیارد تومان رسید و باز هم رکورد پایین ترین ارزش معاملات سال ۱۴۰۱ را جابه‌جا کرد. در هشت روز معاملاتی گذشته، پنج مرتبه رکورد کم‌ترین ارزش معاملات خرد در سال ۱۴۰۱ شکسته شد.
خروج پول حقیقی ادامه دارد
هر چند نسبت به چند روز گذشته شاهد کاهش خروج پول حقیقی بودیم اما همچنان این موضوع ادامه دارد. در جریان معاملات امروز حقیقی ها در مجموع حدود ۱۶۸ میلیارد تومان از بازار خارج کردند که نسبت به روز گذشته کاهش ۶۰ درصدی را نشان می‌دهد.
شاوان با حدود ۱۵ میلیارد تومان در معاملات امروز، رکورددار ورود پول حقیقی بود؛ شبندر با ۱۲ و شپدیس با ۶ میلیارد تومان در رتبه های بعدی قرار داشتند.
در نقطه مقابل، مبین بیشترین خروج پول حقیقی را ثبت کرد؛ به گونه ای که حقیقی ها امروز بیش از ۳۸ میلیارد تومان پول از این سهم خارج کردند. کسرا با ۲۳ و شستا با ۱۵ میلیارد تومان در رتبه‌های بعدی خروج پول حقیقی بودند.
گروه محصولات شیمیایی امروز بیشترین اقبال را از سوی حقیقی های بازار به خود دید؛ جاییکه این گروه شاهد ورود بیش از ۳۵ میلیارد تومان پول حقیقی بود. در نقطه مقابل حقیقی ها در جریان معاملات امروز بیش از ۵۰ میلیارد تومان پول از گروه بانک‌ها و موسسات اعتباری خارج کردند.
صنایع بزرگ بورسی گزارش عملکرد خوبی را منتشر نکردند
سیاست‌های انقباضی بانک جهانی، سیاستگذاری مبهم دربخش کلان و عوامل تکنیکال، مهمترین دلایل اصلاح شاخص بازار سهام بودند.
بررسی معاملات بازار سهام یک‌ماهه منتهی به خردادماه ۱۴۰۱ نشان می‌دهد که ارزش کل معاملات این بازار در این ماه نسبت به ماه گذشته با ۱۴.۴۵ درصد کاهش، از یک میلیون و ۲۲۶ هزار و ۲۹۲ میلیارد ریال به یک میلیون و ۴۹ هزار و ۱۰۴ میلیارد ریال رسید. حجم کل معاملات این بازار هم از ۲۰۱ میلیارد و ۱۰۳ میلیون سهم در ماه گذشته به ۱۶۹ میلیارد و ۲۶۷ میلیون سهم رسید که کاهش ۱۵.۸۳ درصدی را نشان می‌دهد. واقعیت این است که درخردادماه، تمامی بازارها نسبت به ماه گذشته روندی کاهشی داشتند، هرچند حجم معاملات صندوق‌های سرمایه‌گذاری از وضعیت صعودی برخوردار شد. شاخص کل بورس در ماه منتهی به خرداد نسبت به ماه گذشته افت ۲.۵۴ درصدی را تجربه کرد و از یک میلیون و ۵۷۹ هزار واحد به یک میلیون و ۵۳۹ هزار واحد کاهش یافت که افت ۴۰ هزار و ۵۴ واحدی را نشان می‌دهد. با این همه، آیا بازار سهام ماه ابتدایی فصل تابستان را نیز همچون روند خردادماه دنبال خواهد کرد؟
«داوود رزاقی» تحلیلگر بازارهای مالی در گفت‌و‌گو با روزنامه «ایران»، تحلیل خود را از وضعیت کنونی بازار سهام ارائه کرده که با هم مرور می‌کنیم.
بازار سهام در خردادماه نسبت به اردیبهشت ۲.۳ درصد از بازدهی خود را از دست داد، چرا؟
بازار سهام در شرایطی خردادماه را به پایان رساند که با افت ۲.۵۴ درصدی روبه‌رو شد و دلایل ریزش آن را می‌توان به چند عامل کلیدی و مهم نسبت داد که شامل سیاست‌های انقباضی بانکهای جهانی، سیاستگذاری نامشخص و مبهم و عوامل تکنیکالی است. اقتصاد جهانی درچند ماه گذشته ارقام بالای تورم را نشان می‌دهد، از این‌رو بانک مرکزی امریکا و حوزه یورو با حساسیت بالایی سیاست‌های ضد تورمی را در هفته‌های گذشته دنبال کرده‌اند. سایه سنگین این سیاست‌ها سبب شده تا در کنار سایر تحولات رخ داده در این دوره، افزایش نرخ‌های بهره که با هدف کنترل تورم انجام می‌شود، بسرعت در قیمت دارایی‌ها یا در بازارهای کالایی لحاظ شود. این اثرات تصمیمات فدرال رزرو، باعث قرارگیری نرخ کامودیتیها در مدار منفی شد و با توجه به حجم بالای نمادهایی که تأثیرپذیری زیادی از نرخ کامودیتیها دارند، این کاهش بسرعت در قیمت سهام در بازار سرمایه از سوی سرمایه‌گذاران اثر گذاشت. شرکتها بخصوص صنایع بزرگ، گزارش عملکرد خوبی را منتشر نکردند و فعالان بازار، با سودآوری کم این شرکتها مواجه شدند، بنابراین تقاضا برای خرید سهام کاهش یافت و اثر منفی بر شاخص بازار ایجاد کرد. تصمیمات غیرکارشناسی سیاستگذاری، مانند عدم تأیید معاملات در بورس کالا، فاصله زیاد بین نرخ نیما ارزش معاملات خرد چیست؟ و نرخ بازار آزاد و قطعی برق صنایع باعث شد که ریسک سرمایه‌گذاری در بازار سرمایه بالا برود و این بازار نتواند همگام با دیگر بازارها دارایی خود را بالا بکشد. در کنار عوامل ذکر شده، مقاومت روانی ۱.۶ میلیون شاخص کل در کنار کاهش ارزش معاملات خرد و خروج پول حقیقی در افت قیمت سهام و شاخص نیز نقش مهمی داشت.
آیا ریزش ارزش کل بازار از ۷۷۵۷ هزار میلیارد تومان به ۷۳۶۰ هزار میلیارد تومان در انتهای خردادماه رابطه‌ای با ایجاد رونق در بازارهای موازی دارد؟
با توجه به ریسک بالای سرمایه‌گذاری در بازار سهام، در ماه‌های اردیبهشت و خرداد به ترتیب شاهد خروج پول اشخاص حقیقی به مبالغ ۱۸۷۲ و ۷۹۷۴ میلیارد تومانی بودیم که جذاب بودن بازارهای موازی دیگر از جمله دلار، مسکن و سکه عامل خروج پول از بازار است، اما برخی از این بازارهای موازی نیز در خردادماه بازدهی منفی داشتند. دلار بازار آزاد در خردادماه توانست از سقف تاریخی خود عبور کند، ولی پس از آن با کاهش روبه‌رو شد و این ماه را با بازدهی ۴.۲۷ درصدی به پایان رساند. بازار مسکن در اردیبهشت‌ماه ۱۴۰۱، رشد ۲۰۶.۱ درصدی را در تعداد معاملات آپارتمان‌های مسکونی داشت که این روند برای خردادماه نیز ادامه داشت. بازار طلا و مسکوکات گرانبها نیز در این ماه ۸.۲۴ درصد افزایش قیمت داشت و ارزش معاملات گواهی سکه و صندوق طلا در بازار سرمایه نیز با رشد قابل توجهی همراه بود.
سهام نیروگاهیها در خردادماه با ۹ درصد بازدهی در صدر معاملات قرار داشت، دلیل آن چه بوده است؟
علت افزایش تقاضا در صنعت نیروگاهی در خردادماه شایعاتی در خصوص افزایش نرخ برق و توجیه‌پذیری اقتصادی برای سرمایه‌گذاری در صنعت نیروگاه بود.
سهمهای صنایع سیمان و گچ و آهک و چاپ و نشر به ترتیب با ۷.۷ درصد و ۷.۶ درصد در رتبه‌های بعدی بازدهی خردادماه قرار دارند، این اعداد نشانه چیست؟
در این ماه براساس نامه‌ای که وزارت نیرو به شرکتهای سیمانی در خصوص آغاز قطعی برق ابلاغ کرد، نرخ سیمان در بورس کالا با رقابت سنگینی روبه‌رو شود. از طرفی صنعت سیمان با توجه به فروش نقدی که در بورس کالا دارد، بهترین جریان نقدی را بین شرکتهای بازار سرمایه دارد و این موارد باعث افزایش اقبال سهامداران به این صنعت شد. در صنعت چاپ و نشر نیز گزارش ماهانه خوب شرکتهای این حوزه در کنار عدم رشد قیمت سهام تا پیش از ماه خرداد باعث افزایش اقبال سهامداران به این صنعت بود.
دو گروه معاملاتی خودرو و ساخت قطعات و شرکتهای سرمایه‌گذاری در صدر بیشترین حجم معاملات قرار گرفتند، چرا خودرویی‌ها با زیان انباشته ۱۲۴ هزار میلیارد تومانی همچنان مورد توجه هستند؟
در سال‌های گذشته ساختار لیدرمحور بودن کلیت بازار سهام به‌هم ریخته و نگاه به سودآوری صنعت و سهام بیشتر شده و آن دیدگاه سنتی لیدر‌محوری کمرنگ‌تر و لیدر‌محوری بازار صنعت به صنعت شده است. اما افزایش ارزش معاملات صنعت خودرو و قطعات در فصل بهار ناشی از شایعات فروش بلوکی سهام ایران‌خودرو و سایپا و عرضه خودرو در بورس کالا بود.
فضای کنونی بازار را چگونه می‌بینید؟
با توجه به اینکه روند کلی بازار سرمایه ناپایدار است و از طرفی ریسک‌های قیمت‌های جهانی، ریسک نرخ بهره و ریسک نرخ‌گذاری دستوری باعث شده که روند بازار با ابهام زیاد روبه‌رو باشد، بر این اساس پیش‌بینی ما بر این است که روند شاخص بین اعداد ۱۵۰۰ تا ۱۶۰۰ تا مجامع شرکتهای صنعت پالایش و فلزات اساسی نوسان داشته باشد و پس از آن با کاهش P/E ttm بازار، ارزش معاملات خرد چیست؟ رشد تا ۱۸۰۰ را تجربه کند.
معاملهگران حقیقی در بازار دنبال کسب سود کوتاه‌مدت هستند، آیا این نگاه آثار مخرب بر بازار دارد؟
تمایل به کسب سودهای کوتاه‌مدت، در تمام بازارهای دنیا وجود دارد و باعث افزایش نقدشوندگی و کارایی بیشتر بازار می‌شود، این نوع معاملات بر روند کلی و بلندمدت بازار تأثیر چندانی ندارد، زیرا در بلندمدت سودآوری شرکتها است که جهت بازار را تعیین می‌کند. اما به هرصورت ناآرامی معاملات و ورود و خروج‌های متوالی نقدینگی سبب می‌شود که سرمایه‌های جدید دچار سردرگمی شده و از ورود به بورس خودداری کنند.
مهمترین اقدام دولت برای حمایت از بازار سهام چه بوده است؟
مهمترین حمایت دولت از بازار سهام در فصل بهار ثبات نرخ بهره است و در شرایط فعلی با اصلاح ساختار اقتصادی، عدم دستکاری و سیاستگذاری نادرست می‌تواند در بلندمدت از بازار سرمایه حمایت کند.
چرا ارزش معاملات بورس کم است؟ / بازار سرمایه روی مدار تعادل!
به گزارش تجارت‌نیوز، مدتی می‌شود که ارزش معاملات بورس تهران در محدوده دو هزار میلیارد تومان است. برای مثال هفته اخیر مجموع ارزش معاملات بازار به حدود ۱۰ هزار میلیارد تومان رسید و این رقم در مقایسه با کلیت بازار بسیار کم است.
در هفته اخیر ارزش معاملات خرد با عدد ۲۲۰۰ میلیارد تومان آغاز شد و با رقم ۲۰۰۰ میلیارد تومان به پایان رسید. اما در این میان یک سقف ۲۶۰۰ میلیارد تومانی و یک کف ۱۷۰۰ میلیارد تومانی هم ثبت شد.
اگر بخواهیم نگاهی دقیق‌تر به ارزش معاملات هفته اخیر بندازیم به ارزش دو هزار و ۲۰۲ میلیاردی روز شنبه، یکشنبه دو هزار و ۶۷۹ میلیارد تومان، دوشنبه یک هزار و ۷۱۰ میلیارد تومان، سه‌شنبه یک هزار و ۹۰۲ میلیارد تومان و چهارشنبه ۲ هزار و ۸۶ میلیارد تومان می‌رسیم. در مجموع ارزش معاملات هفته اخیر به ۱۰ هزار و ۵۷۹ میلیارد تومان رسید.
ابعداد بورس و معاملات آن در مقایسه با چهار سال گذشته بسیار افزایش یافته و این ارزش معاملات بسیار کم است. برخی از کارشناسان عقیده دارند که اگر اعتمادسازی در این بازار انجام شود، نقدینگی جدید به بورس می‌رسد و در نهایت شاخص کل و ارزش معاملات افزایشی می‌شوند.
از سوی دیگر برخی از تحلیلگران و کارشناسان بازار سهام عقیده دارند که اگر سایه دولت و ریسک‌های سیستماتیک از بورس برداشته باشد ارزش و حجم معاملات این بازار افزایش پیدا می‌کند.
علت کاهش ارزش معاملات بورس چیست؟
فردین آقابزرگی، کارشناس بازارهای مالی به تجارت‌نیوز گفت: در شرایط حال حاضر به دلیل افت پیاپی(حداقل یک ماه گذشته) قیمت سهام، ارزندگی سطح پایین سهام عام در بازار، این افت ناشی از دو دلیل است. نخست عدم ترقیب فروشندگان به فروش و دوم آگاهی از فرصت سرمایه‌گذاری. یعنی سهامداران به دلایل مختلف از بازار سهام خارج می‌شوند؛ چراکه امیدی به بهبود وضعیت بازار ندارد.
آقابزرگی ناکید کرد: این افت جحم معاملات در حال حاضر نشانه‌ای از حصول تعادل در سطح عموم قیمت‌ها در بازار سرمایه است.
روز دل انگیز بورسی / بالاترین ارزش معاملات خرد دو ماه گذشته ثبت شد
شاخص کل امروز با افزایش حدود ۱۱ هزار واحدی همراه شد و تا ارتفاع یک میلیون و ۴۴۲ هزار واحدی بالا آمد. پالایشی ها و فلزی ها نقش پر رنگی در صعود امروز شاخص کل داشتند؛ به گونه ای که شپنا با ۱٬۱۰۵، شبندر با ۹۲۴، فولاد با ۸۴۱ و شتران با ۶۱۶ واحد نقش اصلی صعود امروز شاخص کل را بازی کردند. شاخص هم وزن هم افزایش حدود ۶هزار واحدی را ثبت کرد.
به گزارش اقتصادآنلاین؛ امروز پس از مدت‌ها شاهد افزایش تقاضا در اکثر نمادهای بازار بودیم؛ به بیان دیگر برخلاف روزهای دیگر که برخی نمادها مورد اقبال قرار می گرفتند، امروز کلیت بازار تقریبا معاملات مثبتی را پشت سر گذاشت؛ به ویژه در تایم پایانی بازار که این افزایش تقاضا به ویژه در نمادهای برجامی مشهود بود و بسیاری از نمادهای بانکی و خودرویی با افزایش تقاضا همراه شدند؛ نگاهی به قیمت پایانی و آخرین معامله آن ها نیز موید این افزایش تقاضا هست؛ جاییکه قیمت آخرین معامله آن ها بیش از قیمت پایانی ثبت شد.
شرایط امروز بازار در نهایت منجر شد تا بالاترین ارزش معاملات خرد از ابتدای تیر ماه ثبت شود؛ در معاملات امروز ارزش معاملات خرد به ۳هزار و ۷۱۵ میلیارد تومان رسید.
امروز هم حقیقی‌ها بیش از ۸۱ میلیارد تومان وارد بازار کردند که فرآورده های نفتی با ۵۴ میلیارد تومان ورود پول حقیقی بیشترین اقبال را از سوی حقیقی‌ها داشتند. گروه اطلاعات و ارتباطات هم با ۴۰ میلیارد تومان بیشترین خروج پول حقیقی را ثبت کرد.
در میان نمادهای معامله شده در بازار امروز، استقلال با ۵۴، فولاد با ۱۸ و شپدیس با ۱۶ میلیارد تومان بیشترین ورود پول حقیقی را ثبت کرد و های وب با ۳۲، فارس با ۲۷ و بپاس با ۱۸ میلیارد تومان هم شاهد بیشترین خروج پول حقیقی بود.
دیدگاه شما